証券取引法スレッド

小粒はいいから橋本やれよ。へたれ検察が

�@LDの「粉飾」、�AMFのインサイダー、�B中央青山の大粉飾監査
のどれが、証取法上一番罪深いのかな？
証取法166〜167条の精神は「信認義務」だと思うんだが、その点ではどれが一番罪深いのかな？

>>216
�B＞�A＞�@かな。
粉飾して株式市場から資金を調達する、ってのは高利回りでの利殖をうたって
金をかき集める輩と基本的には一緒。
でも、粉飾自体も市場に対する背任だがお墨付きを与えた監査法人の罪が一番
でかいよな。アンダーセンは解散に追い込まれたが、日本は2ヶ月の業務停止。

ところで「信認義務」ってFiduciary Dutyから来てるんだろうけど、日本の
証取法もその考えで整理されるのか。ちょっと疑問。

>>217
�B＞�A＞�@かな。

だよね。

166条の実質的根拠は、
�@インサイダー情報の不正利用の禁止
�A株主と役員との信任関係
に求められるんだろうが、
情報の非対称性からくる不完備契約性が問われる信認義務構造が
インサイダーと市場参加者との間にあって�@も信認義務に入るものと思い込んでいたが

名前変わるんだって
スレもかえなきゃ

知っている人も多いとは思うが、
ギャオで６／５の村上記者会見の模様を編集なしで
みることができる
ttp://www.gyao.jp/news/

証券取引法違反にからむ事実関係にも、相当につっこんでいる。

テレビ、その他のマスコミ報道との違いも楽しめる。

すごいレベル低い議論してんだなこのスレｗ

>>221
悔しかったら、高いレベルの問題提起すれば良い

要するに幅広い有価証券主義者が勝利をおさめたってことなんだろうか

で、金取法になって新しくなった点ってなに？

どんな改正なの？
会社法のように全体的な改正？

包括的になったんじゃないの？広く金融商品を対象に
って全く見てないからニュースでしかしらないんだが・・・
あと、いくつかルール変わってるかと。
誰か詳細きぼー

悩んでいます。すいません質問させてください。
うちの会社は上場企業です。昨年の決算前に役員の知り合いの上場企業に売上足りないから助けてと言われて要らない物を数億で買い取り、代わりにうちの商品を売る口約束をしていたようです。うちの会社も買い取りした商品を転売しょうと考えていました。
しかし相手の上場企業はうちの商品は売れず、返品は困るので相手の企業の社長が知り合いに会社を作らせうちの会社から買い取りをさせています。
おそらく買い取り資金は相手の会社から出ています。
キャンセルだと今期の売り上げに影響が出るからでしょう。、うちの会社も売り上げが欲しいから売れば売り上げ計上できます。
こんなことは許されるのでしょうか？許されるならいくらでも売り上げが立つと思います。
相談できる人がいないので、すいませんが大丈夫か教えてください。すいません。

法律相談板いってこい

〉228
そういう板があったのですか。ありがとうございます。聞いてみます。
板違いですいませんでした。

あげてすみません。質問です。
証券会社に就職が決まったんですが初学者向けの証取法基本書教えてください<(_ _)>
なるべく薄いものが欲しいです。

>>230
っ日経文庫

>>230
もしある程度勉強する気があるのなら、河本＝大武「証券取引法読本」。
大してやる気がないのなら、証券外務員試験用のテキストだけで必要かつ十分。

>>231>>232
ありがとうございます。
読本見てみましたがボリュームそこそこありますね(^-^;
証券外務員テキストにしてみようと思います。

テキストでおつつめありましたらご教示ください！

そういうことは直接会社に聞くのがいいかと

>>230
(´∀`)つ黒沼悦郎・金融商品取引法入門

保守あげ

逮捕か？　ながの東急買い煽り
http://live19.2ch.net/test/read.cgi/stock/1158263263/


SECからメールがきたとのレスがありましたので報告させて頂きます。

類似する行為の逮捕事例
http://members.at.infoseek.co.jp/J_Coffee/kabutochou8.html#koukouseijo

改正内容を全体的に確認しました。予想以上に変わりましたね(^-^;

銀行法等も精読しなきゃ(ﾉД`)

保険業法ﾓﾅｰ

どこで確認したー？ｅ−ｇｏｖはまだ証取法だったｏｒｚ新規法令にも上がってなかったし

不動産特定共同事業法モナー

07年度の六法には登載されるのかな？

柔構造化という言葉を使ったら
ますます混乱させてしまったという話

TACって一部上場？


http://news18.2ch.net/bizplus/index.html#1
【資格学校】公取委：TAC、大原学園、早稲田セミナーの3校に警告・合格者数「水増し」表示で [06/10/12]
大手資格試験予備校が公認会計士などの試験対策講座のパンフレットの合格実績に
短期間の講座を数回受けただけの人も含めて表示していたのは景品表示法違反（優良誤認）の恐れがあるとして、
公正取引委員会は12日、TAC（東京）、大原学園（同）、早稲田セミナー（同）の3校に警告した。

公取委によると、TACは2005年12月―今年6月に配布した公認会計士試験講座のパンフレットに、
05年度試験の会員合格者数を「1079名　合格者に占める割合82.4％」と表示。
この中には短期間の講座を数回受けただけの人や数年前の受講者も含まれていた。
税理士試験講座のパンフレットでも同様の記載をしていた。

ＴＡＣが設置申請取り下げ　会計の専門職大学院

資格試験予備校のＴＡＣ（東京）は５日、
来春開校を目指していた会計の専門職大学院「ＴＡＣ大学院大」について、
文部科学省への設置申請を取り下げた。
専門職大学院の設置基準に違反した内容のパンフレットを配り、
文科省から厳重注意を受けたのが理由。
文科省によると、ＴＡＣがパンフレットに掲載した履修モデルケースでは、
１年間に履修可能な科目の合計が４６単位となり、
ＴＡＣが大学院設置申請の書類に記載した年間３０単位を超えていた。
文部科学省は「資格試験の準備に偏った詰め込み教育を意図している」として厳重注意していた。
（共同通信） - 10月5日23時23分更新

>>241
衆議院のＨＰにでも逝け。

改正ふまえた基本書でないの？
河本先生のやつとか

>>248
基本書はない。教科書的なものとしては>>235のみ。

金融商品取引法と会社法を学べる院ってありませんか？

普通にゴロゴロあるだろうね
実務経験ゼロだと肩身せまそうだけど

>>250
院に行く目的にもよるが、実務中心なら社会人MBAコースとかで金融法のコマ
あるんじゃない？
研究で行きたいなら早稲田がいいかな？一橋の経営法務も良さそう。
ローできてから法学の純粋研究に力を入れなくなったところも多いから良く
調べた方が良いと思う。

一橋の経営法務をホムペで見ましたが、夜間かつ通いやすくて授業料も安いし
ビジネスローで第一線の弁護士もいてすごいですね

通われている方の話しとか聞きたくなってきました

教えてくれた方、ありがとうございました！

入ってからがっかりすることの方が多いだろうから期待はほどほどに

>>254
そうなの？俺も行きたいと考えてたんだが無駄かな？
マーチの俺にはロンダにピッタリかと思ったんだけど

勉強まじめにしたいなら、（最悪とまでは言わないが）期待はずれは必定！
ただし、学歴ロンダには最高、ぜひお奨め。

>>256
ってことは単位取得が楽ってこと？まじめに研究しようとすると物足りない？
でも社会人の場合、何しろ時間があまり取れないから、やたらと研究発表
やらされるところだともたないよね。

大量保有報告書について質問です。
大量保有者になるタイミングは、対価の払い込みを行った時点という理解で正しいですか？

M&Aの仲介業者がやっている「こんな会社を買いませんか」という営業は、なぜ証券業務に当たらないのですか？

有価証券を募集により取得させるには、届出書の効力発生が必要とのことですが、
届出書提出→募集→届出書効力発生→有価証券取得
というスケジュールならＯＫという意味ですか？

>>258
よくわからないが対価の払い込みだと成立が遅すぎる気がする。
実質的に株券を保有し始めた時(形式的な名義を問わない、との文言から)だから、
株式の取得に関する合意が締結した時かと思ってたんだけど…
コンメ見てみるわﾉｼ

インサイダーについてご質問です。
「重要事実」の中には「上場廃止猶予期間入りの解除」も含まれるのでしょうか？

>>259
M&Aの全ての形態で証券取引が発生することにはならない。事業譲渡や限りなく
債権譲渡に近いものもあり得る。であれば証取法は関知しない。

263さん。
その通りですが、株式譲渡を伴う時は、「斡旋」に当たるんじゃないかと思いまして。

262さん。
「上場会社等の運営、業務または財産に関する重要な事実であって投資者の投資判断に著しい影響を及ぼすもの」(166条2項4号)に当たるんじゃないでしょうか？

女の本性・・・男以上に自己中利己的・怠け者（向上心は無く、ライバルを罠にかけて蹴落とすのみ）・低能（そのため、劣等感の塊）
・ヒステリー・感情優先（大好きなら悪男でもＯＫ、大好き＞駄目男、主観で不快、不満、怒りを感じたら八つ当たり、逆切れ、逆恨み、冤罪、虚偽告訴ＯＫ）
・文系・意地悪・いじめ大好き・悪さ好き・言葉や態度を曲解裏読み・見栄っ張りで背伸びしたがり・被害妄想・陰湿・陰険
・集団だと強気・弱者に冷酷残忍（自分の身が安全な場合に顕著）・軽口多弁・陰口・嫉妬・モラル無し・二枚舌・仲間はずれ（偏見差別）
・嘘つき（嘘つきは泥棒のはじまり）・嘘演技・裏切り・逆恨み・都合の悪い事は必ず隠す・虎の威を駆る狐
・損得勘定の塊・自分の事は棚上げ・物事や人に細かく敏感（情緒不安定）・自意識過剰
・品性下劣なため、他人を信用できず、腹の中では男（同性も）を疑ってばかり、友達にも陰口・年齢とともに不満を溜め込み増幅し、性格も凶悪強烈になる
・余裕がないため、他人に愛情無し・情は皆無・女性同士は見かけ上仲間・女性の地位向上をいつもめざす（自分も助かるため）・男のうわべしか見れない
・女にとって男は（差別仲間はずれ対象、奴隷、私はいいけど、あなたは駄目、身を守る盾、金蔓、責任転嫁対象、
　、アクセサリー、己の欲求を満たす道具、（性）犯罪者予備軍、下等生物、女の安全や地位を脅かす敵、容姿や体が汚い不潔なゴキブリ）
・外面良しで自分を過剰に良く見せる（好きな男の前では化粧＋いい女を装っている、
　魅力の無い弱い男や嫌いな男には冷酷）・・・最近は男に媚びる必要がなくなったため、本性を知る機会が増えた
・貞操観念無しで処女は期待薄

離婚、養育費、厚生年金、生命保険、夫の小遣い、給料財産、子供（全て男不利）
男女平等＝女の「権利」を主張するときにだけ用いる言葉、平等な「義務」を課せられるときは、「女子供」になって拒否できるもの
DVモラハラセクハラ＝女様にとって気に入らない男の言動は、一方的に悪と断罪できる伝家の宝刀（わが身が安全で集団時に顕著
男性差別or弱者利権＝楽して男を騙し、たっぷり利用しつつ罵倒蔑み差別対象（女はいつも被害者であり、弱者）
母系社会＝父系社会よりはるかに長く、女性の地位は高く、男は差別され家畜同然だった　他多数割愛

>>264
株を買いませんか、と勧誘するならそうかもしれんが、こうした事業があります、
こうした会社があります、これらが売りにでてます、売る可能性があります、
という話を持ちかけるのは証券取引の売出し、募集、その仲介には当たらんだろ。

267さん。
ありがとうございます。
何となく、言い方次第って感じがしないでもないんですが…

公開買付をしなければならない、5％以上の要件と3分の1以上の要件の違いが分からないのですが、どう違うんですか？

なんだか質問スレとしてしか活用されてないみたいだねｗ

調べて済む質問は自分で調べてから質問しなさい
じゃないと放置されるに決まってる

>>268
買い付け対象の人数の差異

>>265
明確な回答ありがとうございます。
では自社株買いは「上場廃止猶予銘柄入りの解除」の直近には控えなければならないですよね。

保全

日興上場維持だね〜。三割くらい粉飾大丈夫だと前例になりました。
何でもありで

ナメナメな前例を・・・

まともに数字作っていくの馬鹿らしい。検察も動いてなさげ

>>276
伝聞だけど，検察は近年の傾向上，財務・税務の知識のある者を積極採用してるみたい。
警察庁も特別捜査員として財務捜査員を公募制にしてるから，経済事件もこれから厳しくなるんじゃないかな？

証券会社に現物株（担保）を勝手に売却されました。

オペレータとの会話で、信用は維持率下回ったら翌日朝一で成売りするが、現物に関しては、お客様の相談無しに売ることは無いと言っていたのを信じてました。
規約に任意で売却できると書いていることを後で知りました。

裁判官の解釈は、相談無しとは言ったが、連絡が取れなかったので（携帯に折り返し連絡くださいとの留守電はあり）仕方ないでした。

規約は規約で仕方ないのですが、誤ったアナウンスを信じたのはあきらめるべきなのですか?

>>278
説明自体にミスがあった以上、あきらめる必要はない。
ただ、誤ったアナウンスがあった事の立証と、
後で書面の内容を知った点での過失相殺の問題は生じる。

>>279

誤ったアナウンス＝「連絡が取れ次第〜」等々のアナウンスは、

あくまでも連絡が取れるということが前提という裁判官の判断で、

3回の携帯への「折り返し連絡ください」で義務は果たしたとの裁判官の判断に

なっているんですよ。

>>280
それ、早く言え。
相談しようとしたが、出来なかった。
＝迅速な売却の必要あるので３回の電話で十分
＝やるべき事はやった。
と評価されたのなら仕方なかろうね。

>>281
補足　　やるべき事はやった＝ミスが無かった。

http://sakura02.bbspink.com/test/read.cgi/loveho/1108535796/

加ト吉に証券取引法違反の疑い、グループ内で伝票上だけの循環取引か
http://news22.2ch.net/test/read.cgi/newsplus/1174766786/

　東証１部上場の冷凍食品大手「加ト吉」（本社・香川県観音寺市）グループを巡り、複数
の取引先企業が加わって実際には商品を動かさず伝票上だけで売買する「循環取引」
が繰り返されていた疑いが、関係者の証言で明らかになった。

（2007年3月25日3時14分 読売新聞）
http://www.yomiuri.co.jp/national/news/20070325i201.htm

日本文化チャンネル桜は、平成十九年三月三十一日をもってスカイパーフェクTV！Ch.７６７における
２４時間放送を休止し、同Ch.２４１「ハッピー２４１」の夜の時間帯で放送を続けることになりました。

※「ハッピー２４１」での放送時間（４月１日?）は、以下のとおりです。スカイパーフェクＴＶ！
の受信環境があれば、どなたでも無料でご覧になれます。
　　　　　　　【月?金】１８：３０?２１：３０／２３：００?２４：００
　　　　　　　【土・日】２１：００?２４：００

http://www.ch-sakura.jp/index.html

上場企業が、買収対象企業の複数の株主から株式譲受をするときに、譲受価格を株主ごとにバラバラに設定することって、できるんでしたっけ？
なんか、規制する規定があったような気がするんですが…
すみませんが、実際の事例があったら教えていただけたら幸いです…

>>286
TOB

保全

関連スレおせーて

保全

上場している株式会社が新株を発行するにあたって、会社法と金融証券取引法は、
それぞれどのように異なった規制をしているのか、
また、そのような規制によって、どのような効果や目的があるのか、に関して調べているのですが、アドバイスいただけたら幸いです。

宜しく御願いします。

内部統制システム構築義務が法定されたことet cetera･･･沢山あるので書ききれません

証券

金融商品

うん　金融商品になった

でも有価証券は残った
有価証券先物は有価証券の売買だけど「有価証券の売買」ではなくなった

保全

証券取引法読本はなかなか改訂されないね

予定があったんだが延期になったもよう

現在改定作業中だそうだ

３０１

グラススティーガル法って知ってる？

何それ？
何がかかれているの？

コンメンタールがついに出たがタイトルは証券取引法だったな
帯や箱に書いてある文句が意味不明すぎてワロタ

有限責任監査法人の表明する無限定適正意見の責任を問うにはどうしたらいいですか？

君が裁判官に財務諸表が適正でないことを説明すればよい

スレ違いでしたら申し訳ありません。金融商品取引法で教えてください。

証券取引において、説明義務違反、虚偽の事実を告げて勧誘した場合には
不法行為として損害賠償を請求できますが、

この場合、消費者契約法4条2項で契約を無効とすることはできるのでしょうか？

（消費者は、事業者が消費者契約の締結について勧誘をするに際し、当該消費者に
対してある重要事項又は当該重要事項に関連する事項について当該消費者の利益と
なる旨を告げ、かつ、当該重要事項について当該消費者の不利益となる事実（当該
告知により当該事実が存在しないと消費者が通常考えるべきものに限る。）を故意
に告げなかったことにより、当該事実が存在しないとの誤認をし、それによって当
該消費者契約の申込み又はその承諾の意思表示をしたときは、これを取り消すこと
ができる。ただし、当該事業者が当該消費者に対し当該事実を告げようとしたにも
かかわらず、当該消費者がこれを拒んだときは、この限りでない。

申し訳ございません。分かる方がいましたら教えてください。

>>307
解決しました。

解決するのに５日もかかる問題かね

金融商品取引法
ttp://blogs.yahoo.co.jp/mousikos1960

黒沼先生いつの間にブログなんて始めてたんだ。
知らなかった。

始めているのは知っていたが内容的に腰を落ち着けて読まない
といけなさそうなのでちゃんと読んだことがない

民主党 政権とったら総合課税で個人投資家 終了 6
http://dubai.2ch.net/test/read.cgi/stock/1251121509/l50

黒沼が第一人者だろうけど、
神田に基本書書いてもらいたいね。

金融商品取引法